1. Dos auditoras estranjeras, Roland Berger y Oliver Wyman han estudiado con una metodología que ha contado con la supervisión del Banco de España, el BCE, el Banco de Francia, de Holanda y la EBA, a 14 entidades españolas con un horizonte de tres años hasta 2015, estableciendo la inyección de fondos que necesitarían para cubrir los siguientes escenarios macroeconómicos: base y estresado
- BASE: el que utilizó el FMI en su último informe sobre la banca española que cifraba en 40.000 millones las necesidades de la banca en un escenario estresado, pero aplicando al base un requisito del 9%, en vez del 7%
- ESTRESADO: se ha estudiado la posibilidad de una pérdida de actividad del 5%, de correciones en el precio de la vivienda del 26,4% (23,5% establecía el FMI) y caída del precio del suelo en el 85%/90%. El subgobernador del Banco de España, Fernando Restoy, ha destacado la “dureza” de este escenario
2. En el caso de un escenario central, Oliver Wyman ha cifrado la necesidad en un rango de 16.000 a 25.000 millones y Roland Berger ofrece la cifra concreta de 25.600 millones de euros. En un escenario adverso, Wyman fija un rango de 51.000 a 62.000 millones y Roland Berger establece las necesidades de capital en 51.800 millones de euros. En cualquier caso, menos de los 100.000 millones de que dispondrá el FROB según la decisión de hace unos días del Eurogrupo, dinero con que contará el Fondo una vez hecha efectiva la petición de rescate (De Guindos ha anunciado que se hará en unos días). Este gráfico expresa muy bien la metodología que han utilizado ambas:
3. Los tres mayores bancos (@infocaixa, @Santander y @BBVA) no necesitarían capital ni siquiera en el más estresado.
4. El FROB ha dado a conocer que se aplazan las subastas de @CXinfo y de Banco de Valencia. Respecto a Novagalicia, se ha conocido hoy que el plan de recapitalización presentado al Banco de España según el cual necesitan una inyección de 7.000 millones (prevén un deterioro de activos de hasta 7.500 millones y devolver ya los 1.162 millones de ayuda a la fusión). Los 7.000 serían 1.000 inyectados por los fondos anglosajones que ha negociado Castellano y 6.000 vía FROB.
5. Las entidades financieras tendrán nueves meses “de máximo” para cumplir con las necesidades de capital que se estimen tras la segunda evaluación que realizarán las cuatro grandes auditoras (PwC, KPMG, Deloitte, Ernst & Young) que se prevé para el mes de septiembre.
Principales DOCUMENTOS clave:
Presentación de hoy del Subgobernador del Banco de España, Fernando Restoy:
Informe completo de la Auditoría a la banca española de Roland Berger:
Informe completo de la Auditoría a la banca española de Oliver Wyman:
Comparativa de la metodología de ambos consultores a cargo de Promontory:
